투자자들이 2025년 연준 금리 인하에 대한 베팅을 철회하면서 S&P 500, 나스닥 하락

월요일 미국 증시는 지난주 강력한 취업자 수 데이터에 이어 채권 금리가 급등하면서 S&P 500 지수가 2개월 만에 최저치를 기록하면서 하락했고, 연방준비제도이사회가 올해 내내 매파적인 입장을 유지할 것이라는 베팅이 강화되면서 하락세를 보였습니다.

오전 11시 39분(동부 표준시) 다우존스 산업평균지수 DJI는 93.86포인트(0.22%) 상승한 42,032.31, S&P 500 지수 SPX는 36.53포인트(0.63%) 하락한 5,790.51, 나스닥 종합지수 IXIC는 254.71포인트(1.33%) 하락한 18,906.92를 기록했습니다.

월스트리트의 공포 지수 VIX는 1포인트 상승하며 3주 만에 최고치를 기록했습니다.

국내 증시에 민감한 러셀 2000 지수 RUT는 0.9% 하락해 2024년 9월 이후 최저치를 기록했으며, 11월 장중 최고치에서 10% 이상 하락한 후 조정 영역에 진입한 금요일의 하락세를 연장했습니다.

주가를 압박하는 장기물 국채 US10Y, (US30YT=RR)의 수익률은 수개월래 최고치를 기록하고 있습니다.

LSEG (link) 에서 집계한 데이터에 따르면 금요일 고용지표 발표 전 약 43 bp 포인트에서 한때 트레이더들은 올해 한 차례의 연준 금리 인하도 완전히 가격에 반영하지 않았습니다 . 현재 베팅은 연준의 12월 회의에서 25.6bp 인하에 대한 기대감을 반영하고 있습니다.

"통화정책 재조정 초기 단계에서는 투자자들이 약간의 리스크 오프 태도를 취하는 경향이 있습니다."라고 B 라일리 웰스의 수석 시장 전략가인 아트 호건은 말합니다.

"하지만 올해 들어 달라진 점 중 중요한 부분은 경제지표가 긍정적으로 나오면 기업 실적과 시장에 긍정적인 영향을 미칠 가능성이 높다는 점입니다."

11개 S&P 500 업종 중 5개 업종이 하락했으며, 유틸리티 S5UTIL가 2% 하락했습니다. 테슬라 TSLA 1.5%, 애플 AAPL 2.4%, 알파벳 GOOG 1.6% 하락으로 나스닥이 한 달 만에 최저치를 기록하는 등 메가캡도 하락세를 보였습니다.

반면 에너지 SPN는 원유 가격 상승에 힘입어 2.2% 상승했습니다. S&P 500 동일가중지수 (.SPXEW)는 0.1% 상승했습니다.

주요 지수는 이전 세션에서 예상보다 나은 경제 활동을 지적하는 여러 보고서 (link) 가 인플레이션이 높아질 수 있다는 우려를 제기한 후 2주 연속 하락세를 기록했습니다.

투자자들은 또한 연준이 통화정책 전망에 대해 흐린 신호를 보냈을 때 관세와 불법 이민 단속 등 차기 도널드 트럼프 행정부의 정책이 글로벌 무역과 유가 압력을 위협할 수 있다는 가능성을 염두에 두고 가격을 책정했습니다. 트럼프는 1월 20일에 취임할 예정입니다.

수요일에 발표되는 소비자물가지수수치와 중앙은행의 경제활동 베이지북은 투자자들이 연준의 정책 전망을 가늠하는 데 도움이 될 것입니다 .

미국 정부가 인공 지능 칩과 기술 수출을 더 제한하겠다고 밝힌후 엔비디아 NVDA는 2.9% , 어드밴스드 마이크로 디바이스 AMD는 0.5% 하락하는 등 일부 반도체 주식이 하락했습니다 (link) .

Moderna MRNA는 2025년 매출 전망치 (link) 를 10억 달러 삭감한 후 21.8% 하락하며 S&P 500 지수에서 최하위로 밀려났습니다.

다우 구성 요소 인 유나이티드헬스그룹 Group UNH 4.3 % 추가, CVS헬스 CVS 5.6 % 상승, Humana (UM.N) 바이든 행정부가 민간 보험사가 운영하는 Medicare Advantage 플랜에 대한 2026 년 환급률 (link) 2.2 % 인상으로 이어질 수 있도록 제안한 후 7.4 % 상승했습니다 .

하락 종목이 상승 종목보다 뉴욕증권거래소에서는 1.74대 1, 나스닥에서는 2.22대 1의 비율로 더 많았습니다.

S&P 500 지수는 52주 신고가 2건, 신저가 23건을 기록했고, 나스닥 종합지수는 19건의 신고가와 209건의 신저가를 기록했습니다.